世界动态:华侨城拟发行15亿元中票 募资拟全部用于偿还即将到期债务

【资料图】

1月10日，据北京金融资产交易所披露的信息显示，华侨城集团有限公司披露了2023年度第一期中期票据相关发行文件。

该笔债券拟发行15亿元，发行期限3年期，主体评级AAA，无信用增进。募集资金拟全部用于偿还发行人本部即将到期的债务融资工具。

募集说明书显示，华侨城的资产负债率逐年升高。2019年末、2020年末及2021年末的资产负债率分别为69.86%、72.09%和71.34%，维持在较高水平，较高的资产负债率使公司的经营存在一定的偿付风险。

另外，公司流动负债占比大、存在短期偿债压力较大的风险。

数据显示，近年来，发行人下属公司的项目建设资金需求较大，公司对外融资规模特别是短期融资规模持续增加。截至2021年末，发行人负债总额4850.11亿元，较2020年末减少0.33%，其中流动负债3206.29亿元，占比66.11%，较2020年末增长1.39%。流动负债占比仍然不低，可能会给公司带来一定的流动性压力，存在一定偿债风险。

截至2021年末，华侨城主要在建及拟建房地产项目较多，未来投资总金额较大，可能对公司造成一定财务负担，存在一定风险。但发行人未来房地产项目将根据公司规划和市场情况分多期开发，投资将分散到多个年度进行，预计未来房地产业务收入不会过快增长，且房地产业务投资对发行人整体财务状况及偿债能力的影响有限。

从有息负债情况来看，2019年末、2020年末及2021年末发行人有息负债规模(有息负债包括短期借款、长期借款、一年内到期的非流动负债、应付债券)分别为1786.68亿元、2134.72亿元、2157.39亿元，有息负债持续增长。2021年发行人有息负债增加的原因主要是业务规模扩大导致的正常融资需求。

截至目前，华侨城集团及下属企业累计发行债券合计2542.15亿元，16亿美元，待偿还债券余额652.2亿元及8亿美元，包括华侨城集团本部超短期融资券50亿元、中期票据155亿元、资产支持票据20亿元、长期限含权中期票据225亿元、公司债35亿元，以及子公司华侨城股份公司债105亿元、华侨城(亚洲)8亿美元永续债和康佳集团股份有限公司47亿元公司债、云南世博旅游控股集团有限公司中期票据10亿元、湖南华侨城文旅投资有限公司公司债5.2亿元。

截至1月10日收盘，华侨城A(000069.SZ)报5.37元/股。

关键词：